投资理财不分年龄，重要的是掌握足够知识和维持财务纪律，对未踏入社会的学生而言，他们的投资跑道还很长，趁早做投资可带来更大优势。
Endowus首席执行官万振邦接受《联合早报》访问时说：“时间是最好的资产。尽早开始投资旅程，投资者可以借助复利（compounding）的力量，在更长时间内积累财富。对大学生或职场新人来说，退休似乎很遥远，但他们趁年轻并且没那么多债务时，积极采取行动增加财富，将有助于他们更好地实现未来财务目标。”
面对生活费飙涨、寿命预期延长，年轻人未来退休时，无疑需要更多资金应对日常开销，因此提前规划养老，以后不会那么吃力。
万振邦指出，想要不投资而能够积累可观的养老金具有挑战，因为现金储蓄将会被通货膨胀所侵蚀。“人们能够凭着更长的投资期限，承受更多风险并克服短期波动，享受更高的未来回报。”
投资前须了解风险承受度
不过，学生在展开投资计划前，一定要先了解自己的风险承受度，以及是否在短期内有流动资金需求。例如，若有结婚、购买房屋，或是组织家庭的打算，就要预留足够资金来应对这些需要，之后再考虑投资。
万振邦建议，如果想要在不久的将来实现短期目标如还清学生贷款，或支付房屋首期，可考虑投资风险较低的资产，包括固定收益产品和货币市场基金（money market funds）。如果是为了实现长期目标如退休，可根据个人的风险承受度，配置更多资产给股票。
市面上的固定收益产品包括新加坡政府债券（SGS）、新加坡储蓄债券（Singapore Savings Bonds）和一些零售企业债券。货币市场基金则投资于稳定、流动性高的短期投资工具，包括国库券和即快要到期的债券等。
在本地投资第一步，是开设中央托收户头（CDP account）和证券行交易户头。CDP户头存放你买的债券和新加坡股票，证券行交易户头让你买卖交易。
开CDP户头是免费的，不交易时无服务费用。申请者须年满18岁，并有新加坡的银行户头，可线上申请并借助全国个人资料库（MyInfo）迅速开户。
投资者有年轻化趋势
本地银行和业界人士观察到，投资者有年轻化的趋势。例如，通过Endowus平台进行投资，年龄介于18岁至23岁的投资者比率，从2021年的33％增至2023年的42％。
老虎证券新加坡（Tiger Brokers Singapore）也观察到，有越来越多18岁至24岁的年轻人开设公司的交易户头，这个群体目前占用户的14％。
华侨银行财富咨询部总经理徐道意透露，通过华侨数码应用开设线上证券交易户头，并且在30岁以下的客户数量去年几乎增加超过一倍，他们投资在单位信托的金额也平均增加超过25％。若聚焦更年轻的投资者，开证券交易户头的23岁以下客户明显增加，去年的人数比一年前多出近40％。
他说：“有别于一般看法，投资并不需要大量资金，消费者也可利用应用提供的工具和服务。实际上，我会鼓励人们趁年轻开始投资，因为时间就是年轻投资者的优势。”
只投资认识和理解的产品
对年轻投资者来说，掌握理财知识和维持基本的财务纪律至关重要。有些学生贷款念大学，毕业后才摊还大学教育费用。他们投资前，必须确保有能力还债。在这方面，备有足以应付至少三至六个月开支的应急资金很重要，尤其用来应对突发状况，例如，父母突然间无法给零用钱，需要时间找兼职工作。
另外，拥有足够保险来渡过难关或抵消医疗费不可或缺，而受保者年龄越小，保费就越便宜。
徐道意提醒：“在把资金投入任何投资前，学生们必须对他们所选择的投资产品有所了解。如果没有这些知识，可能会蒙受重大亏损。因此最理想的做法可能是投资较安全的资产，并且只投资他们认识和理解的产品。”
任何投资计划都有一定风险，回报越高，波动风险就会越大。投资加密货币正是一例。
忠告投资新手 千万不要贪婪
据华侨银行两年前发布的2022年财务健康指数调查，加密货币在2022年崩盘，导致本地20多岁的加密货币买家平均损失了40％的投资，但当中仍有39％计划在未来一年投资加密货币。
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徐道意说：“重要的是千万不要贪婪，一旦取得目标回报，就应考虑套利。此外，一定要定期追踪投资表现，并及时了解可能影响投资的最新发展。如果基于某种原因，投资出乎意料出现不可逆转的变化，你要遵守纪律，减少损失并退出投资。”
市面上针对年轻投资者的教育资源不少，大部分证券行都举办讲座和研讨会，帮助他们踏出投资第一步。这包括华侨证券和辉立证券（Philip Securities）旗下POEMS的年轻投资者计划，以及银河海外（CGS International）的金融知识计划。
老虎证券新加坡首席执行官梁毅进说：“我在18岁买入第一只股票。趁早开始投资是好事，我相信通过积极管理投资，学生可获得有关市场动态、风险管理、资产配置和财务规划方面的实用知识。”
可考虑平均成本 或小数股投资策略
他认为，通过平均成本策略（dollar-cost averaging）买入多元化指数基金或交易所挂牌基金，比较适合学生，风险相对较低，且可以轻易执行。如果起步资金不多，小数股投资（fractional share investing）也不错。
小数股投资让投资者能以指定金额买入或卖出不足一整股的小数股。例如股神巴菲特（Warren Buffett）掌舵的最贵美股——伯克希尔哈撒韦（Berkshire Hathaway）A股，目前价格超过60万美元（逾81万8000新元），但透过小数股交易，就算1美元也能成为伯克希尔哈撒韦A股的股东。
本地少数券商提供小数股交易服务，包括盈立证券、盈透证券、老虎证券和本地智能投资平台Syfe。
针对学生投资最常犯的错误，Moomoo新加坡证券首席执行官谢瑞业说：“常见的误区是对模因股票（meme stocks）或风险资产产生FOMO（Fear of Missing Out，错失恐惧症）心态。学生们应根据客观来源，做好自己的研究，千万不要只凭社交媒体情绪进行投资。”
模因股是因受到网民关注，具有高波动性以及短时间内快速增长的股票。
另一个常见错误是没有充分地分散投资。通过多元化资产和股票分散风险，才能为长期建立财富打好更稳固的基础。
三学生分享投资经验
《联合早报》访问三名本地学生，分享他们的投资经验。
- 陈艺峻（23岁）就读新加坡管理大学商业管理系
“对我这样的学生来说，投资非常重要，我们正处于一步步走向独立的人生阶段。我至今投资了约2万元，主要买入美国和新加坡股市的蓝筹股。投资资金主要是在国民服役、实习和兼职工作期间赚取。
我做投资决定时面对的最大问题是学习分清情感和理性。我从2020年开始投资，当时疫情处于高峰期，市场惨淡。对大部分投资者来说是一段痛苦经历，但它给我上了宝贵的一课，让我成为具韧力的投资者。
我的错误是在疫情期间市场震荡时，鲁莽决定抛售股票。这当中有许多股票其实不错，但我缺乏持守的信念。”
- 黄洛萤（18岁）就读英华初级学院
“某些投资计划需要大额资金，例如约1万元或每月投入约300元。我觉得自己还没做好准备，去承受这当中的风险和做出投资承诺。我因此选择线上交易平台，因为所需资金比较低。
我曾投资加密货币，其中一个的价值在一夜间从500元崩跌至50元。这让我了解到，加密货币价格的波动太大，对我来说过于冒险，因此之后决定选择相对较安全的股票。”
- 温凯俊（18岁）就读裕廊先驱初级学院
“目前为止我投资了约3000元，主要集中在加密货币市场。每当我不确定要投资哪些股票或加密货币时，我会在线上阅读关于股票或加密货币的信息，更好地了解它们的潜能和趋势。
我介绍朋友使用线上交易平台，从中赚取一些转介奖励，获得一些资金来做投资，如买入苹果和特斯拉等美股，以及Luna和Avalanche等加密货币。”
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